Alors que l’actualité mondiale est marquée par des événements anxiogènes (guerres, élections incertaines) et que l’inflation peine à ralentir, l'or est devenu un actif privilégié des investisseurs en quête de sécurité. Et pour une bonne raison. Avec un cours stable mais en hausse continue (+125% en 10 ans), l’or mérite bien son statut de valeur refuge.
L’or reste un investissement. Et comme tout investissement, il nécessite d’être prudent. Voici les erreurs à éviter pour sécuriser votre investissement en or et nos conseils pour investir.
Éviter d’investir toute votre épargne
Même si l’or est une valeur protectrice, évitez d’investir toute votre épargne disponible dans cet actif (ou dans un autre). Rappelons que l’investissement comporte toujours des risques, alors autant jouer la carte de la prudence. Il est généralement recommandé de n’investir que 5% à 15% de votre épargne disponible, afin de pouvoir faire face aux imprévus de la vie : perte d'emploi, voiture en panne, ou dépenses imprévues. Immobiliser tout son argent dans l'or peut en effet laisser à court de liquidités en cas de besoin urgent.
Une autre erreur fréquente chez les investisseurs débutants est de se lancer tête baissée, sans avoir de stratégie d'investissement claire. Rappelons que l’objectif d’un investissement, au-delà de protéger son patrimoine, est de dégager de potentielles plus-values des placements. Il faut donc commencer par lister ses objectifs à court terme (besoin de financements pour un projet personnel ou professionnel) et à long terme (constitution d’un complément de retraite par exemple), et voir quelle stratégie d’investissement mettre en œuvre pour y répondre.
Se garder d’attentes irréalistes
De nombreux investisseurs novices se laissent parfois bercer d’illusions quant à leurs potentiels rendements. La faute à des témoignages parfois un peu trop embellis de la part d’autres investisseurs, ou à une méconnaissance du cours de l’or. En effet, attendre des rendements spectaculaires sur une courte période, surtout lorsqu’il s’agit d’or d’investissement, peut conduire à des déceptions. Rappelons que l'or est avant tout une valeur refuge, et non un actif volatil qui pourrait permettre un enrichissement-éclair. L’investissement dans l’or s’apprécie généralement sur le long terme. Pour preuve, si vous aviez acheté une once d’or en janvier 2023 et que vous l’aviez vendue en janvier 2024, vous auriez réalisé environ 170€ de plus-value. Si vous l’aviez acheté 20 ans plus tôt, en janvier 2004, vous auriez réalisé plus de 1532€ !
Investir uniquement dans l'or reviendrait à “mettre tous vos œufs dans le même panier”. Si le cours de l’or grimpe en flèche, c’est certes une bonne nouvelle. Mais si le prix de l'or vient à chuter, c’est l'ensemble de l’investissement qui en souffrira. Diversifier ses actifs permet de répartir les risques et d'optimiser les opportunités de rendement. Combiner les actifs stables comme l’or à d’autres actifs plus volatils mais plus rémunérateurs comme les crypto-monnaies ou les actions pour contrebalancer les risques. En général, on recommande d’avoir 80% d’actifs stables et 20% d’actifs volatils. Mais tout dépend de votre aversion (ou pas !) au risque.
Ne pas négliger les taxes et les impôts
Certes, l’or est exonéré de TVA, et bénéficie d'une fiscalité très avantageuse. Pour autant, en fonction de chaque situation, il s’agit-là d’un point à ne pas négliger. En France, vous devrez vous acquitter de l’une des deux taxes suivantes lors de la revente (c’est en général le régime le plus avantageux qui s’applique) :
• la taxe sur les métaux précieux (TMP) à hauteur de 11,5% du prix de vente total,
• ou la taxe sur les plus-values, à hauteur de 36,2% sur la plus-value. Passé deux ans de détention, cette taxe est dégressive, jusqu’à complète exonération au bout de 22 ans. Bien connaître ces différentes taxes permet d’éviter les mauvaises surprises, mais aussi d’affiner sa stratégie d’investissement.
À la lumière du point précédent, profiter de l'exonération de la taxe sur les plus-values, il est crucial de prouver la durée de détention de l’investissement or. Il est recommandé de garder précieusement toutes les factures, qui doivent être nominatives, datées et détaillées, ainsi que les certificats d'authenticité des lingots et pièces en or. Ces documents ne sont pas seulement importants pour des aspects fiscaux et financiers, mais également dans le cadre d’un legs ou d’une succession. Ils faciliteront grandement la gestion et la répartition du patrimoine en or, évitant ainsi des complications administratives.
Bien comprendre ce qu’est l’or d’investissement
L'or d'investissement répond à des critères spécifiques, lesquels sont définis par la loi. Deux produits entrent ainsi dans cette catégorie : les lingots d’or et les pièces d’or. Les lingots d’or doivent ainsi peser au moins un gramme, avoir une pureté minimale de 995 millièmes (c’est-à-dire qu’ils contiennent 99,5% d’or pur) et être accompagnés d'un certificat attestant de ces caractéristiques. Les pièces d’or, elles, doivent avoir été frappées après 1800, doivent contenir au moins 90% d’or pur et avoir ou avoir eu cours légal dans leur pays d'origine. Enfin, ces pièces doivent également être vendues à un prix qui ne dépasse pas de plus de 80% la valeur de l'or qu'elles contiennent. Attention donc aux bijoux et objets de collection en or qui n’entrent pas dans le cadre de l’or d’investissement.
Où acheter, conserver et vendre son or ?
Dans un bas de laine ? Sous le matelas ? Si la question peut faire sourire pour quelques pièces d’or à cacher, le problème du stockage de l’or devient on ne peut plus sérieux lorsque l’on cherche à intensifier sa stratégie d’investissement. Le vol, les dégradations et les pertes accidentelles sont des dangers réels. Il est recommandé d’opter plutôt pour des solutions sécurisées comme des services de stockage spécialisés qui offrent une protection optimale contre le vol et les dommages. Ces solutions, bien que payantes, assurent la sécurité de l’investissement effectué.
Bien que l'or soit souvent considéré comme un actif stable, il est essentiel de comprendre comment son cours évolue. Le prix de l'or fluctue en effet en fonction de divers facteurs économiques et géopolitiques. Les comprendre, c’est anticiper, dans la mesure du possible, les éventuels mouvements du cours de l’or. Se tenir informé des tendances du marché permet également d'éviter d'acheter ou de vendre à des moments inopportuns, maximisant ainsi votre investissement. Prendre l'habitude de suivre régulièrement les cours de l'or et les analyses des experts pour prendre des décisions éclairées et optimiser votre rentabilité. La connaissance du marché est la meilleure alliée pour un investissement réussi.
Il est indispensable de s'entourer de professionnels réputés pour acheter et vendre son or, afin d'éviter les arnaques et de faire les choses dans les règles. N’oubliez pas qu’un vendeur professionnel doit être en mesure de :
• Présenter le détail clair et transparent des prix pratiqués,
• Fournir tous les documents nécessaires pour authentifier et tracer votre transaction. Penser à consulter les avis d’investisseurs et d’experts du secteur afin de trouver le professionnel capable de vous accompagner dans vos démarches d’investissement.